特殊目的收购公司没有资产,但利用首次公开募股的收益,加上银行融资,购买和收购私营的消费者公司。Leo Holdings是SPAC与儿童连锁子公司的母公司合并而成,由英国私募股权公司Lion Capital的高管创立,以收购消费者业务。
交易完成后,拥有Chuck E. Cheese和Peter Piper Pizza的母公司CEC Entertainment的Queso Holdings将于今年夏天与纽约证券交易所交易。
该交易预计将于2019年第二季度完成.Leo Holdings还计划将其名称更改为Chuck E. Cheese Brands。CEC Entertainment将成为Chuck E. Cheese Brands的子公司。
该交易的收益将用于偿还公司的债务。根据公司提交的文件,截至12月30日,CEC娱乐公司不计入资本租赁和销售回租债务,其未偿债务总额为9.789亿美元。
私募股权公司Apollo Global Management在2014年以约9.48亿美元收购了Chuck E. Cheese的母公司,将其私有化。作为交易的一部分,Apollo不会出售任何股份,并将保留新成立公司51%的股份。
该公司认为CEC娱乐公司的企业价值为14亿美元。在2018财年,该公司报告其Chuck E. Cheese和Peter Piper Pizza品牌的750个场地的净销售额为8.96亿美元。超过一半的收入来自娱乐和商品,其余45%来自食品和饮料。
虽然该公司是私人公司,但高管们专注于通过引入更多亲子友好型游戏并改进其菜单来投资该业务。
“当我在2014年加入公司时,我看到当时很多家长看到了什么,”CEC娱乐公司首席执行官汤姆·莱弗顿说。“Chuck E.需要重新焕发活力,恢复活力。”
在2019财年第一季度,CEC娱乐公司报告初步同店销售额增长7.7%。Leverton表示,推出All You Can Play,让父母为孩子们花费大量时间玩游戏而非购买代币,这是这种增长的主要驱动力。
Chuck E. Cheese计划在周二增加新的限时食品 - 如独角兽油条以庆祝全国独角兽日 - 并在国际上推广。莱弗顿将墨西哥和沙特阿拉伯列为其最大的两个国际市场。该公司还计划在明年初在印度增设第一家门店。
Chuck E. Cheese也正在翻新店铺。该公司计划在2019年底之前对60家门店进行改造,使其改造后的地点总数达到其515家公司所有的门店中的92家。